CeDeFi، این ترکیبی از سیستم های مالی متمرکز (CeFi) و غیرمتمرکز (DeFi) در حوزه ارز دیجیتال است که بهترین ویژگی های هر دو حوزه را با هم ترکیب می کند. مدتی است که سیستم های مالی به دو دسته متمرکز و غیرمتمرکز تقسیم می شوند. CiFi یک سیستم مالی سنتی است که در اطراف بانک ها متمرکز است، در حالی که DeFi بر اساس ارزهای دیجیتال و قراردادهای هوشمند است. اما CeDeFi که ترکیبی از این دو است دقیقا چیست و چگونه کار می کند؟
آشنایی با C-Fi
اگرچه CEFi متمرکز است و از مزایای CeFi بهره می برد، اما عملکردی مشابه پروتکل های DeFi دارد و دسترسی به محصولات در این زمینه مانند صرافی های غیرمتمرکز (DEX)، تجمیع کننده نقدینگی، ابزارهای افزایش درآمد و پروتکل های وام را فراهم می کند. بر خلاف Defa که عمومی و در دسترس همه است، پروژه ها سی دیفای هدفمندتر هستند. این پلتفرم‌ها اغلب توسط یک واحد یا گروه کوچکی از نهادها اداره می‌شوند و مانند WiFi، کنترل بیشتری را به اپراتورهای خود ارائه می‌دهند. به طور کلی، اکوسیستم CeDeFi، که ترکیبی از مدل‌های متمرکز و غیرمتمرکز است، با هدف بهبود مدل پول سنتی برای امنیت سریع‌تر، بهتر، حجم تراکنش‌های بالاتر و کارمزد کمتر در مقایسه با سیستم‌های سنتی است.
DeFi چیست؟
دفای به طیف وسیع تری از خدمات و محصولات مالی مبتنی بر فناوری بلاک چین در فضای عمومی این صنعت اشاره دارد. امور مالی غیرمتمرکز خارج از سیستم های متمرکز سنتی مانند بانک ها و کارت های اعتباری کار می کند. این محصولات و خدمات از طریق برنامه های غیرمتمرکز (DApps) قابل دسترسی هستند که به صورت همتا به همتا عمل می کنند و نیاز به نهادهای متمرکز مانند بانک ها، شرکت های پردازش کارت اعتباری یا کارگزاران را از بین می برند.
با DeFi، هر کسی می‌تواند به سیستم‌های مالی جایگزین مانند وام دادن و استقراض دسترسی پیدا کند. در CeFi، یک صرافی متمرکز تراکنش‌های ارزهای دیجیتال را مدیریت می‌کند، به این معنی که کاربران به کلیدهای خصوصی خود دسترسی ندارند و در واقع مالک ارز دیجیتال خود نیستند. معامله گران همچنین مشمول شرایط و ضوابط، قیمت ارز دیجیتال و کارمزد آن صرافی هستند.
از سوی دیگر، از آنجایی که هیچ نهاد متمرکزی برای مدیریت تراکنش های DeFi وجود ندارد، کاربران کنترل کاملی بر دارایی های خود دارند. در عوض، یک پروتکل مبتنی بر بلاک چین به افراد اجازه می دهد تا بر اساس ترجیحات شخصی خود، ارزهای دیجیتال را خریداری، بفروشند، ذخیره و تجارت کنند. C-Fi و D-Fi هر دو مزایا و معایب خود را دارند. در Cifai، تبدیل فیات به رمزنگاری ساده‌تر است، اما بودجه غیرمتمرکز ناشناس و عمومی است و نیازی به احراز هویت ندارد.
معرفی CeFi (CeFi)
قبل از بررسی این سوال که وای فای چیست، ابتدا باید با عناصر تشکیل دهنده آن آشنا شوید. یک موسسه مالی ساختاریافته که توانایی قرض گرفتن یا قرض گرفتن ارزهای دیجیتال را از طریق یک صرافی تنظیم شده ارائه می دهد. این نوع مؤسسه مشابه ساختار بانکداری مرسوم عمل می کند و کاربران آن می توانند از ارزهای دیجیتال خود به عنوان وثیقه در هنگام گرفتن وام یا دریافت سود وام استفاده کنند. پلتفرم‌های CeFi به‌عنوان «نگهبان» دارایی‌های دیجیتال شما عمل می‌کنند و در واقع شما کنترل و «حفاظت» ارزهای دیجیتال خود را به پلتفرم CeFi مربوطه واگذار می‌کنید تا کسب درآمد کنید. به دلیل استفاده گسترده تر از تامین مالی جمعی، این بخش سهم بازار بیشتری نسبت به بخش DeFi دارد. Binance، Coinbase و Diem برخی از پلتفرم های محبوب CiFi هستند. با این حال، امور مالی غیرمتمرکز به دلیل کارمزدهای بالای ناشی از مشارکت شخص ثالث در صنعت، عدم شفافیت و مالکیت کامل دارایی های دیجیتال محبوبیت پیدا کرده است.
معرفی پروتکل های وای فای
شاید بپرسید بهترین پروتکل ارز دیجیتال کدام است سی دیفای سازمان بهداشت جهانی؟ برخی از محبوب ترین پروتکل های وای فای عبارتند از MakerDao، Synthetic و Compound. مثال دیگر پلتفرم سرمایه گذاری در ارزهای دیجیتال Midas Investments (Midas.Investments) است. MakerDao، Synthetics و Compound بر روی بلاک چین اتریوم ساخته شده اند. Midas Investments همچنین پلتفرم خود را در آگوست 2022 به روز کرد تا از استراتژی های C-Fi سود ببرد. به گفته تیم Midas، این رویکرد جدید با ایجاد قراردادهای هوشمند برای مدیریت دارایی‌ها در پروتکل‌هایی که برای اعتبار دادن به ارز دیجیتال DeFi کار می‌کنند، یک سیستم مالی غیرمتمرکز را تقلید می‌کند. میداس، مانند بسیاری از فعالیت های دیگر در فضا CeDeFiهدف آن ارائه گزینه های DeFi با ریسک تنظیم شده برای مشتریان است تا بتوانند به ابزارهای پوشش ریسک در امور مالی متمرکز دسترسی داشته باشند.
مزایای CeDeFi چیست؟
از مزایای C-Fi می توان به قیمت کمتر، امنیت، دسترسی و سرعت بهتر اشاره کرد. رویکرد نوآورانه CDFi به بانکداری غیرمتمرکز به کاربران اجازه می دهد تا دارایی های رمزنگاری خود را بدون نیاز به یک صرافی متمرکز معامله کنند. این به معنای توانایی کاربران برای تعامل مستقیم با یکدیگر بدون نیاز به واسطه است. از جمله مهمترین مزایای CeDeFi کاهش کارمزد تراکنش است.
از آنجایی که واسطه های کمتری در صنعت وجود دارد، به خصوص در شبکه هایی غیر از اتریوم، هزینه تراکنش های CiFi نیز نسبت به سایر پلتفرم های مشابه کمتر است. کارمزد گاز اتریوم بسیار بالاست و کارمزد تراکنش در صرافی های غیرمتمرکز گاهی به صدها دلار می رسد. این معمولاً باعث ازدحام و تاخیر شبکه می‌شود، اما بایننس C-Fi کارمزد کمتری دارد و با اجازه دادن کارمزدهای کمتر در عرض چند ثانیه، تراکنش‌ها را سرعت می‌بخشد. یکی دیگر از مزایای این منطقه بهبود امنیت است. با توجه به ساختار غیر متمرکز، نفوذ شبکه ها CeDeFi برای هکرها سخت تر از سیستم های بانکی سنتی است.
معایب CeDeFi چیست؟
در حال حاضر بزرگترین ایراد C-Fi پیچیدگی آن است. مفهوم این زمینه هنوز جدید است و رابط های بصری و کاربرپسندتر به مرور زمان ظاهر می شوند. علاوه بر این، با توجه به اینکه بیشتر پلتفرم‌های CD-Fi روی اتریوم هستند، این زمینه بسیار به این بلاک چین وابسته است. اگر اتریوم شکست بخورد، این صنعت نیز احتمالا نابود خواهد شد. با این حال، این خطر ممکن است با شروع بلاک چین های دیگر برای پذیرش پروتکل های CeDeFi کاهش یابد.
یکی دیگر از معایب این قطعه جدید بودن و اثبات نشده بودن آن است. با اينكه سی دیفای در سال گذشته رشد قابل توجهی داشته است، اما هنوز در مراحل اولیه است. به همین دلیل، پروتکل های آن در معرض نوسانات بالا و عدم مقیاس پذیری هستند. در نهایت، C-Fi خطرات کلاهبرداری را نیز به همراه دارد. به دلیل نبود قوانین در این زمینه کلاهبرداری های مختلفی صورت می گیرد. بنابراین استفاده از پروتکل های معروف یکی از ضروریات دسترسی به این بازار است.
